Nouvelles sur le FNB

Le paysage de la retraite au Canada s'est récemment élargi avec le lancement, le 1er avril 2023, du compte d'épargne-logement (First Home Savings Account ou FHSA).

Combinant les aspects d'un compte d'épargne libre d'impôt (CELI) et d'un régime enregistré d'épargne-retraite (REER), le CELI est conçu pour donner aux futurs acheteurs de maison canadiens un avantage sur le marché immobilier actuel, qui est de plus en plus dynamique.

Bien que les investisseurs puissent opter pour les offres bancaires habituelles de CPG et de fonds communs de placement dans ce compte, je pense que les FNB offrent une solution de rechange attrayante et peu coûteuse pour le reste d'entre nous, les investisseurs bricoleurs. Voici tout ce qu'il faut savoir sur le CELI et un guide pour choisir d'excellents FNB canadiens.

Qu'est-ce que le FHSA ?

Comme son nom l'indique, le CELI est conçu pour aider les Canadiens à épargner et à investir en vue de l'achat de leur première maison. Dans sa forme actuelle, le CELI comporte de nombreuses caractéristiques qui visent à rendre l'accession à la propriété plus accessible et plus abordable :

1. Avantages fiscaux : Comme dans le cas d'un REER, les cotisations versées à un CELI sont déductibles de l'impôt, ce qui signifie que vous pouvez les déduire de votre revenu imposable afin de réduire le montant de l'impôt à payer. En outre, les revenus de placement ou la croissance du compte sont exonérés d'impôt.
2. Plafonds de cotisation : Vous pouvez cotiser jusqu'à 40 000 $ au total à vie sur votre CEPP. Lors de l'ouverture d'un compte, les droits de cotisation sont plafonnés à 8 000 dollars. Vous pouvez également transférer des fonds de votre REER à un CELI, mais ce transfert sera déduit de vos droits de cotisation. Les revenus ou les gains en capital réalisés dans un CELI ne réduiront pas les droits de cotisation ultérieurs. Les droits de cotisation inutilisés peuvent être reportés sur les années suivantes.
3. Conditions de retrait : Vous pouvez retirer des fonds de votre compte d'épargne-logement pour acheter votre première maison sans payer d'impôts s'il s'agit d'un retrait admissible. Pour ce faire, vous devez remplir le formulaire RC725, être l'acheteur d'une première maison, avoir un accord écrit pour acheter ou construire une maison admissible, être résident canadien et avoir l'intention d'occuper la maison dans l'année qui suit son achat ou sa construction.

Pour être éligible au FHSA, vous devez être résident canadien et âgé d'au moins 18 ans. Vous devez également être un primo-accédant, c'est-à-dire que vous ou votre conjoint/conjoint de fait ne devez pas avoir été propriétaire d'un logement ou avoir vécu dans un logement appartenant à l'un d'entre vous au cours des quatre dernières années. Pour plus d'informations sur le FHSA, consultez la page d'information du gouvernement du Canada.

Investissement DIY FHSA avec les ETFs

Questrade a été l'une des premières plateformes de courtage au Canada à offrir la PSSF, les six grandes banques et Wealthsimple devant suivre le mouvement au cours de l'année 2023. Pour les investisseurs individuels, le CEPP est proposé dans une version autogérée pour ceux qui souhaitent gérer leur propre portefeuille. En tant qu'investissement qualifié, les ETF peuvent être détenus sur ce compte.

Le FHSA a une limite dans le temps, appelée période de participation maximale. Celle-ci se termine le 31 décembre de l'année au cours de laquelle le premier des événements suivants se produit :

1. Votre CEPP atteint le 15e anniversaire de son ouverture.
2. Vous atteignez l'âge de 71 ans.
3. Un an s'écoule depuis votre premier retrait admissible.

Nous disposons donc d'un horizon temporel maximal d'environ 15 ans. Le choix des ETF doit donc se faire en fonction de cet horizon et de la tolérance au risque de l'investisseur.

Pour ceux qui envisagent d'effectuer un retrait admissible dans les un à trois ans à venir, une option à très faible risque consisterait à utiliser des ETF similaires à des liquidités qui détiennent leurs dépôts sur des comptes d'épargne à taux d'intérêt élevé. Le rendement de ces FNB évolue au même rythme que le taux d'intérêt directeur de la Banque du Canada, de sorte qu'ils versent actuellement un revenu concurrentiel.

• Purpose High Interest Savings ETF (PSA)
• High Interest Savings Account Fund (HISA)
• CI First Asset High Interest Savings ETF (CSAV)
• Horizons High Interest Savings ETF (CASH)

Pour ceux qui ont un horizon temporel plus long, de 3 à 10 ans, les ETF de type "cash" ne sont peut-être pas la solution idéale, surtout si les taux d'intérêt baissent. Dans ce cas, un mélange prudent (disons 40/60) d'actions mondiales et d'obligations canadiennes à court terme (d'État et de sociétés) pourrait constituer un bon équilibre entre le risque et le rendement :

• iShares MSCI World Index ETF (XWD)
• iShares Canadian Short Term Bond Index ETF (XSB)

Enfin, pour les jeunes investisseurs qui débutent et cherchent à se constituer une bonne mise de fonds au cours des 10 à 15 prochaines années, un portefeuille classique 60/40 utilisant un ETF d'allocation d'actifs pourrait offrir un mélange optimal de croissance et de préservation du capital sur un horizon temporel plus long.

• Vanguard Balanced ETF Portfolio (VBAL)
• iShares Balanced Income CorePortfolio Index ETF (XBAL)
• BMO Balanced ETF (ZBAL)
• Mackenzie Balanced Allocation ETF (MBAL)

Veuillez noter que cet article est fourni à titre d'information uniquement et ne constitue en aucun cas un conseil en placement. Il est essentiel que vous demandiez l'avis d'un professionnel financier agréé avant de prendre une décision de placement.