Nouvelles sur le FNB

Le pétrole brut, également appelé "or noir", est la matière première qui fait tourner le monde et nous fournit de l'énergie. Il fut un temps où les compagnies pétrolières étaient les plus précieuses du monde, mais ce n’est plus le cas aujourd’hui.

Le secteur pétrolier a connu des cycles d'expansion et de ralentissement au fil des ans. Cela s'explique par la volatilité des prix du pétrole, le baril ayant atteint un pic en 2008 à 145,31 USD, avant de redescendre à 34,03 USD en 2009, puis de remonter à 113,39 USD en 2011. Ils ont atteint 100 dollars américains en 2014, un niveau jamais atteint depuis.

Malgré l'instabilité, les prix du pétrole ont réussi à trouver leur chemin vers de nouveaux sommets. En 2020, les prix du pétrole ont clôturé l'année à 48,52 USD le baril, mais ils ont rebondi en 2021, et s'élèvent aujourd'hui à 69,49 USD.

De plus, certaines compagnies pétrolières ont augmenté la richesse des investisseurs, soit par des gains en capital, soit par des dividendes.

Prix du pétrole au cours des 20 dernières années

Préoccupations environnementales mises à part, on peut dire que l'investissement dans le pétrole n'est pas fait pour tout le monde. Il est important pour les investisseurs de comprendre les risques et de peser les choix en conséquence.

Les investisseurs peuvent s'exposer au secteur pétrolier de différentes manières. Les options vont de l'investissement direct dans le produit pétrolier aux investissements dans les compagnies pétrolières, dont le prix des actions est étroitement lié au prix du produit lui-même.

Dans les deux cas, les investisseurs peuvent utiliser des fonds négociés en bourse (FNB) pour atteindre leurs objectifs d'investissement.

Investissez directement dans le pétrole brut avec les FNB sur les matières premières pétrolières

Le moyen le plus direct d'investir dans le pétrole brut est sans doute de négocier des contrats à terme et des options sur les matières premières. Ces instruments financiers permettent aux investisseurs de profiter de la variation des prix du pétrole sans posséder physiquement de barils de pétrole. Cependant, ils peuvent être très volatils et comporter des risques plus élevés. Ils peuvent en outre exiger un certain niveau d'expertise de la part de l'investisseur.

Pour ceux qui ne veulent pas interagir directement avec ces instruments complexes, il existe des FNB pétroliers. Ces fonds offrent une exposition directe au marché du pétrole. Ils suivent le prix de la matière première qu'est le pétrole tout en détenant un portefeuille diversifié de contrats à terme sur le pétrole. Les investisseurs n'ont donc pas à s'embarrasser de la complexité des contrats à terme.

Liste des FNB pétroliers au Canada

Nos données révèlent qu'il y a trois FNB pétroliers cotés au Canada. Au 3 décembre, ces fonds gèrent 145,006 millions de dollars canadiens d'actifs sous gestion et ont attiré 36,257 millions de dollars canadiens de flux entrants.

• Horizons BetaPro Crude Oil Leveraged Daily Bull ETF - CAD(HOU) : Ce FNB détient 88,169 millions de dollars canadiens en actifs sous gestion et a enregistré un rendement annuel de 68,35 % au 3 décembre. Il prélève 1,15 % (plus la taxe de vente applicable) en frais de gestion. Le fonds cherche à obtenir des résultats de placement quotidiens correspondant à un maximum de deux fois (200 %) le rendement quotidien de l'indice Horizons Crude Oil Rolling Futures. HOU est un FNB à effet de levier et comporte des niveaux de risque plus élevés. En savoir plus sur les FNB à effet de levier.
• Horizons NYMEX Crude Oil ETF - CAD(HUC) : Ce FNB détient 22,527 millions de dollars canadiens d'actifs sous gestion et a enregistré un rendement annuel de 42,88 % au 3 décembre. Il facture 0,75 % (plus la taxe de vente applicable) en frais de gestion. Le fonds cherche à fournir une exposition à l'indice Solactive Light Sweet Crude Oil Winter MD Rolling Futures. Il investit exclusivement dans les contrats à terme, Winter-term Crude Oil December 2022. HUC exécute le roulement de son exposition sous-jacente une fois par an, en juin. Ces contrats à terme se négocient en USD et HUC est donc couvert en CAD.
• Horizons BetaPro Crude Oil Inverse Leveraged Daily Bear ETF - CAD(HOD) : Ce FNB détient 34,309 millions de dollars canadiens d'actifs sous gestion au 3 décembre. Il facture des frais de gestion de 1,15 % (plus la taxe de vente applicable). Le fonds cherche à obtenir des résultats de placement quotidiens correspondant à un maximum de deux fois (200 %) l'inverse du rendement quotidien de l'indice Horizons Crude Oil Rolling Futures. Le FNB ne cherche pas à atteindre son objectif de placement sur une période supérieure à un jour.  Ces contrats à terme se négocient en USD, de sorte que HOD est couvert en CAD. HOD est un FNB à effet de levier et comporte des niveaux de risque plus élevés.

Les FNB de sociétés pétrolières : une autre façon d'investir dans le pétrole brut

Les investisseurs qui ne veulent pas investir dans des produits dérivés tels que les contrats à terme et les options peuvent emprunter une autre voie et se contenter d'acheter des sociétés liées à un secteur. Par rapport à ces produits dérivés, les actions présentent un risque limité (nul) pour les actionnaires, mais aussi des perspectives de revenus limitées, car la plupart des bénéfices sont réinvestis (et donc non distribués). Les conglomérats pétroliers et les grandes entreprises sont confrontés à des risques de réputation à la suite de marées noires et une mauvaise presse peut avoir un fort impact sur la valeur de votre investissement.

Un moyen facile d'investir dans le secteur pétrolier est de recourir aux FNB sur les actions pétrolières. Ils permettent aux investisseurs de répartir leur risque dans un panier diversifié de titres pétroliers.

Liste des principaux FNB de sociétés pétrolières au Canada :

Les données de NEO révèlent que dix-sept FNB de sociétés pétrolières sont cotés au Canada. Au 3 décembre, ces fonds gèrent 2,252 billions de dollars canadiens d'actifs sous gestion et ont subi des sorties de fonds de 66,275 millions de dollars canadiens.

Les 10 principaux FNB de sociétés pétrolières :

1. Horizons BetaPro S&P/TSX Capped Energy 2x Daily Bull ETF - CAD(HEU) : 178,62%.
2. Horizons S&P/TSXCapped Energy Index ETF - CAD(HXE) : 76,88 %.
3. iShares S&P/TSX Capped Energy Index ETF - CAD(XEG) : 75,62 %.
4. Horizons Enhanced Income Energy ETF - CAD(HEE) : 70,97 %.
5. BMO Equal Weight Oil& Gas Index ETF - CAD(ZEO) : 59,02 %.
6. CI Energy Giants Covered Call ETF - CAD(NXF.B) : 39,38 %.
7. CI First Asset Energy Giants Covered Call ETF - CAD Hedged(NXF) : 37,68%.
8. Ninepoint Energy Fund - CAD(NNRG) : 34,18 %.
9. Harvest Energy Leaders Plus Income ETF - USD(HPF.U) : 33,50%.
10. Horizons Pipelines & Energy Services Index ETF - CAD(HOG) : 30,11%.